I et velholdt slot ved en malerisk have boede der engang en konge og en dronning. De havde tre børn: en ældre prinsesse, en prins og en yngre prinsesse. En dag gik de en tur i haven. Pludselig fløj en drage frem fra ingenting, greb den ældste søster og fløj af sted mod et højt, højt bjerg. Kongen sendte straks sin bedste ridder efter hende.
Ridderen red hele dagen indtil natten faldt på. Han kom til et forladt slot og så lys i vinduet i et ensomt tårn. Han sneg sig ind til prinsessen, mens kidnapperen sov, og førte hende tilbage til det velholdte slot. De red hele natten indtil morgenen, og ved morgenmadstid var de fremme. Kongen blev glad for, at hans datter var i live og rask, men han befalede, at ingen måtte forlade huset, før han havde fundet ud af, hvordan han skulle håndtere den flyvende skurk.
Kun den modige prins fik lov til at gå på jagt i den tætte skov for at bringe fasaner hjem til middagen. Og han blev advaret om ikke at vise sig under træerne. Men den unge prins blev så optaget af jagten, at han ikke bemærkede dragen i himlen og løb ud på en åben lysning i skoven, hvor den snuppede ham og fløj af sted med ham til sit slot.
Kongen blev virkelig vred. Han sendte ridderen af sted igen efter sin søn og gav ham en ekstra hest med, så de kunne vende hurtigere tilbage. Og han selv tilbragte hele natten med hofmagikerne for at finde ud af, hvordan de skulle slippe af med denne plage.
Lige til morgenmaden vendte ridderen og prinsen tilbage, levende og raske. Så befalede kongen alle at blive indendørs i salene og ikke stikke næsen udenfor. Og han sendte sin bedste ridder til nabokongerigerne for at fortælle om skurkedragen og samle en stor hær for at ødelægge dens hule.
I mellemtiden fløj dragen igen hen til slottet, så ingen og brølede truende op mod himlen. Den lille prinsesse hørte den kraftige torden, undrede sig over, hvor lyden kom fra, når der ikke var en sky på himlen. Hun åbnede vinduet, kiggede ud, og dragen snuppede hende og fløj af sted med hende.
Kongen og dronningen blev bange, da deres lille pige blev kidnappet, og den trofaste ridder var i et andet kongerige. Men hofmagikerne kom og sagde, at de havde fundet en løsning. De tryllede et magisk lommetørklæde. I det ene hjørne tegnede de det smukke slot med den maleriske have og den tætte skov, og i det andet det høje, høje bjerg med det gamle forladte slot.
Kongen tog lommetørklædet, pegede med fingeren på det ensomme tårn i dragens slot og befandt sig straks i et pænt indrettet værelse. Han gik ud af tårnet og så, at hans yngste datter sad sammen med skurken i gården ved et rent bord og drak te. Den lille prinsesse blev glad og sagde:
Deres Højhed far, sæt dig ved bordet, vi skænker også te til dig!
Jeg har ikke tid, kære datter, hele kongeriget er bekymret. Her er lommetørklædet, tag hjem til mor. Dragen og jeg skal tale sammen.
Den lydige prinsesse pegede med fingeren på lommetørklædet og blev transporteret hjem. Og hendes far spurgte kidnapperen:
Hvorfor har du, drage, besluttet dig for at stjæle mine børn?
Og den svarede:
Jeg har ikke stjålet nogen! I har så mange af dem, og jeg har ingen. Jeg tog bare én li-i-i-ille pige! Jeg er gammel, jeg har brug for en hjælper. I har stadig flere tilbage! Er I nærige eller hvad?
Kongen rystede på hovedet og sagde:
Man må ikke tage noget eller nogen uden tilladelse. Man kan altid gå hen og spørge. Hvis man ikke spørger, er det tyveri og en forbrydelse. En stor hær fra nabokongerigerne er på vej mod dit slot, fordi ingen ønsker at bo ved siden af sådan en uopdragen skurk.
Dragen blev bange og lovede ikke at tage nogen mere. Kongen var god og tilgav ham. Han forhandlede med de andre herskere og kaldte hærene tilbage. Han stillede hjælpere til rådighed til at rydde op i det forladte slot, og til gengæld hjælp dragen prinsen med at fange fasaner.
